Maailman suurin sopimusvalmistaja TSMC teki huhti-kesäkuussa noin 22 miljardin dollarin nettovoiton. Kasvua viime vuoden vastaavaan neljännekseen tuli 77 prosenttia. Liikevaihto nousi 40,2 miljardiin dollariin, kolmanneksen edellisvuotta korkeammalle. Yhtiön mukaan vauhdin takaa löytyy yksi selkeä syy: tekoälypiirien kysyntä ei osoita hidastumisen merkkejä.
Tekoälypiirit vetävät tulosta
Taiwanilainen TSMC valmistaa suurimman osan maailman kehittyneimmistä siruista. Kun Nvidia, AMD tai Apple suunnittelevat uuden piirinsä, itse valmistus tapahtuu lähes poikkeuksetta TSMC:n tehtailla. Juuri tähän rooliin tekoälybuumin raha valuu.
Yhtiö nosti koko vuoden näkymiä. Liikevaihdon odotetaan kasvavan yli 40 prosenttia, ja investoinnit uusiin tehtaisiin ja laitteisiin nousevat 60–64 miljardiin dollariin. Summat kertovat, että TSMC uskoo kysynnän jatkuvan pitkään.
TSMC on tekoälyn näkymätön moottori
Tekoälyuutisissa esiintyvät useimmiten mallien tekijät ja sirusuunnittelijat. Nvidia myy grafiikkapiirinsä kymmenillä tuhansilla dollareilla kappale, mutta ilman valmistajaa piiri jää piirustukseksi. TSMC on tämä valmistaja.
Yhtiön asema perustuu teknologiseen etumatkaan. Sen 3 nanometrin tuotanto on täydessä käytössä, ja seuraava 2 nanometrin sukupolvi on jo kysyntää täynnä. Samsung ja Intel yrittävät kuroa eroa kiinni, mutta kehittyneimmässä päässä TSMC:llä ei ole todellista haastajaa. Tämä hinnoitteluvoima näkyy suoraan katteissa.
“Arizonan laajennus on toistaiseksi vahvin suoja koko toimialan Taiwan-keskittymän riskiä vastaan.”
Mitä tehtaiden siirto Yhdysvaltoihin tarkoittaa Euroopalle
TSMC nostaa Yhdysvaltain investoinnit 265 miljardiin dollariin. Arizonaan tulee 100 miljardia lisärahaa, ja harkinnassa on jopa neljä uutta tehdasta, painopisteenä kehittynein 2 nanometrin tuotanto. Taustalla on Washingtonin paine saada strateginen siruvalmistus lähemmäs kotimaata.
Euroopalle kehitys on kaksipiippuinen juttu. Yhdysvallat varmistaa itselleen etusijan kehittyneimpiin siruihin, kun taas EU:n oma sirustrategia etenee hitaammin. Saksaan Dresdeniin nousee TSMC:n tehdas, mutta se keskittyy autoteollisuuden vanhempaan teknologiaan, ei tekoälypiireihin.
Suomelle vaikutus on välillinen mutta todellinen. Suomalaiset yritykset, jotka rakentavat tuotteita tekoälypiirien varaan, ovat riippuvaisia siitä, kenellä on pääsy uusimpaan tuotantoon ja millä hinnalla. Jos kapasiteetti keskittyy Yhdysvaltoihin, eurooppalainen ostaja on jonossa takana.
Tavallisen kuluttajan lompakossa tämä näkyy viiveellä. Puhelimien, kannettavien ja autojen hinnat seuraavat sirujen saatavuutta. Kun tekoälyn kysyntä syö suuren osan maailman kehittyneimmästä tuotantokapasiteetista, muille tuotteille jää vähemmän tilaa, ja se pitää hintoja ylhäällä.
Tekoälybuumissa huomio kohdistuu malleihin ja sovelluksiin, mutta varmimmin rahaa tekee se, joka myy lapiot. TSMC:n tulos on konkreettinen mittari siitä, kuinka syvälle kysyntä yltää. Se näkyy jo tehtaiden kassavirrassa, ei vain lupauksissa.
Sanasto
Nanometrin tuotanto (3 nm, 2 nm)
Nanometri kuvaa sirun valmistustekniikan sukupolvea. Mitä pienempi luku, sitä tiheämmin transistoreita mahtuu sirulle ja sitä tehokkaampi ja modernimpi siru on. 2 nanometrin tuotanto on siis kehittyneempää kuin 3 nanometrin.
TSMC lyhyesti
Q2-liikevaihto 40,2 miljardia dollaria (+34 %). Nettovoitto noin 22 miljardia dollaria (+77 %). Yhdysvaltain investoinnit yhteensä 265 miljardia dollaria, josta Arizonaan 100 miljardia lisää. Asiakkaina muun muassa Nvidia, Apple ja AMD.
Viikoittainen uutiskirje
Tule firmasi fiksuimmaksi AI-osaajaksi
Yksi uutiskirje kerrallaan. Kokoamme viikon tärkeimmät tekoälyuutiset suomeksi ja kerromme, mitä ne tarkoittavat sinun työsi kannalta. Luet sen kahvitauolla.
